Portrait "CleanTech Equity"
| Dachfonds zur weltweiten Beteiligung an CleanTech-Unternehmen- Vorbörsliche Investition in wachstumsstarke Umwelttechnologie-Unternehmen ! - Fonds wurde zum 30.6.08 geschlossen |
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| Sämtliche Daten sind dem genehmigten Verkaufsprospekt entnommen. Für die Richtigkeit der Angaben bzw. der Wiedergabe wird keine Gewähr übernommen. Als Grundlage für Ihre Investitionsentscheidung dient immer der ausführliche Verkaufsprospekt. Alle hier gemachten Angaben sind vorbehaltlich der Angaben im Verkaufsprospekt. Dieser wird nach den Bestimmungen des Verkaufsprospektgesetzes erstellt und bei den im Verkaufsprospekt benannten Zahlstellen und der Umweltfinanz AG kostenlos ausgegeben. |
Ausschüttungs- und Ergebnisprognose sind anhand der vorläufigen Zahlen des Initiators dargestellt; die Ausschüttungen verstehen sich inklusive Rückzahlung des eingezahlten Eigenkapitals und beinhalten den Erlös aus dem Verkauf. |
CleanTech Equity - Venture-Capital-Investition in innovative Umwelttechnologien
Die Energie- und Umwelttechnik ist innerhalb weniger Jahre zu einer weltweiten Schlüsselindustrie geworden. Lange Zeit galten Umweltstandards als Nachteil für den Unternehmensstandort. Aktuell ergeben sich immer mehr positive Impulse für Wirtschaft und Beschäftigung - und natürlich die Umwelt. Allein im Bereich der Erneuerbaren Energien beschäftigen deutsche Unternehmen mehr als 160.000 Menschen und setzen jährlich über 16 Mrd. Euro um.
Als Reaktion auf den sich abzeichnenden Klimawandel sowie die Umstellung der weltweiten Energiesysteme, weg von den fossilen Energien hin zu regenerativen Energieträgern, profitieren innovative Technologien enorm. Erneuerbare Energien, Biobrennstoffe, Wasseraufbereitung, biobasierte Materialien, Energieeffizienz - der Begriff "CleanTech" umfaßt alle Hightech-Verfahren, die ressourcenschonend oder schadstoffreduzierend wirken und somit die Umwelt entlasten. Das Prototypenstadium ist in vielen Branchen bereits überschritten und einem globalen Einsatz der Technologien steht nichts mehr im Wege. Die zunehmende Privatisierung und Deregulierung der Energiemärkte schafft zusätzlich Raum für neue Anbieter. Gerade für junge, innovative Umweltunternehmen eröffnen sich dadurch große Chancen und Venture Capital Gesellschaften fördern diese Unternehmen bereits in einer frühen Phase ihrer Entwicklung.Fondskonzept
Der CleanTech Equity Fonds wird weltweit in ausgewählte Beteiligungsgesellschaften investieren, die sich an Zielunternehmen aus dem CleanTech-Bereich beteiligen. Auf diese Weise wird das Ausfallrisiko einzelner Gesellschaften vermindert. In begrenztem Umfang kann der Fonds auch direkt in Zielunternehmen investieren, wenn die Investition nach überzeugendem Due-Diligence-Ergebnis an der Seite eines erfahrenen Lead-Investors erfolgt.
Die erfolgreiche Beendigung des Investments erfolgt durch den Verkauf der gehaltenen Anteile. Dies kann einerseits über einen Börsengang geschehen. Positive Beispiele in diesem Zusammenhang sind die unter Beteiligung von Equity-Beteiligungsgesellschaften finanzierten und erfolgreich an die Börse gebrachten Unternehmen Conergy, Ersol, Q-Cells (alle 2005) und Schmack Biogas AG (2006). Andererseits kann während und nach erfolgreichen Wachstumsphasen auch häufig von übernahmeangeboten durch strategische Investoren ausgegangen werden. Große, weltweit operierende Konzerne haben CleanTech inzwischen zu einem Eckpfeiler ihrer Strategie erklärt und ergänzen das eigene Produktprogramm durch gezielte Zukäufe von jungen Umweltunternehmen.
Zielfonds: Erste Investitionen getätigt
Die ersten mittelbaren Investitionen des CleanTech Equity sind im Rahmen einer Beteiligung an der Zouk CleanTech Europe LP – die in diesen Tagen mit einem Gesamtvolumen von 150 Mio. Euro das Final Closing durchführen wird – bereits getätigt. Dieser Fonds wurde im Frühjahr 2006 aufgelegt und hat bereits in interessante Umweltunternehmen wie die britische Solarcentury, die Berliner Nanotron oder die Orb Energies in Singapur investiert. Zouk Ventures ltd. wurde 1999 gegründet und ist seither auf den Technologiesektor spezialisiert.
Weiterhin wird sich der Fonds an den Hudson Clean Energy Partners aus New Jersey, USA, beteiligen. Der Zielfonds hat ein Volumen von ca. 1 Mrd. US-Dollar, erwartet erste Rückflüsse aus erfolgreichen Investments bereits in 1-2 Jahren und hat eine Zielrendite von 30% p.a..
Der bisherige Track Record des erfahrenen Hudson-Teams beträgt 80 % Rendite p.a. (IRR) bei einem bisherigen CleanTech-Investitionsvolumen von über 1,5 Mrd. US-Dollar. Der Investitionsfokus des Managements, das sich mit bis zu 25 Mio. US-Dollar selbst beteiligt, liegt bei anlagebasierten CleanTech Unternehmen weltweit.
Managementkompetenz
Die Fondsgesellschaft hat mit den Private Equity Consultants Fleischhauer, Hoyer & Partner einen renommierten Partner für die Prüfung und Vorauswahl möglicher Equity-Beteiligungen und Zielunternehmen gefunden. Das Unternehmen verfügt über langjährige Expertise in der Analyse, Beurteilung und Bewertung von Equity-Beteiligungsgesellschaften und verfolgt inzwischen die Entwicklung von über 50 reinen CleanTech Beteiligungsgesellschaften.
Lesen Sie das aktuelle Umweltfinanz-Interview mit Herrn Götz Hoyer, Geschäftsführer der FHP.
Fleischhauer, Hoyer und Partner stehen somit direkt in der Verantwortung für die Investitionsentscheidungen der CleanTech Equity. Ihre Vergütung ist überwiegend erfolgsorientiert. Allen Investitionen müssen jedoch die Komplementärin und insbesondere auch der Beirat des Fonds zustimmen, wodurch das Mehraugenprinzip gewahrt wird.
Marktumfeld
In den USA investieren mittlerweile rund 100 Venture Capital Firmen in CleanTech-Unternehmen, in den letzten vier Jahren flossen rund 3 Mrd. US$ vorwiegend in US-amerikanische Unternehmen. In Deutschland sind mittlerweile rund 40 VC-Fonds aktiv, die von Fleischhauer, Hoyer & Partner seit mehreren Jahren analysiert werden. 2005 gab es in Deutschland bereits 27 Unternehmensfinanzierungen im CleanTech-Bereich, insbesondere in der Solarbranche, bei der Energieeffizienz und bei Recyclingtechnologien.Generell sind nach den aktuellen politischen Selbstverpflichtungen der EU sowie ähnlichen Ankündigungen für Nordamerika und den asiatischen Raum neue Wachstumsschübe für den Sektor zu erwarten. Bereits heute rechnen Experten beispielsweise im Bereich der CleanTech-Energiegewinnung mit einer Vervierfachung des Projektvolumens bis 2016. In Deutschland sollte bis dahin allein der Export von CleanTech-Erzeugnissen und -Dienstleistungen die Automobilindustrie als Antriebskraft der deutschen Wirtschaft überholt haben.
Laufzeit, Ausschüttungen
Erträge aus den Investments sollen jeweils laufend und kurzfristig an die Gesellschafter ausgeschüttet werden, sobald Sie 3 % des Festkapitals überschreiten. Die Gesellschaft rechnet mit einer Investitionsphase von drei Jahren sowie einer Haltedauer der diversen Beteiligungen von bis zu 10 Jahren. Das Ende der Gesellschaft wurde daher auf das Jahr 2019 festgelegt, eine Verlängerung um zweimal zwei Jahre ist mit Zustimmung des Beirates möglich.
Investition
Das Fondsvolumen wird mit 20 Mio. Euro kalkuliert. Aufgrund einer Plazierungsgarantie beträgt es mindestens 1 Mio. Euro und ist auf 100 Mio. Euro begrenzt. Eine Beteiligung an der CleanTech Equity ist über die Umweltfinanz ab 5.000 Euro zzgl. 5% Agio möglich. Höhere Beteiligungen müssen jeweils durch 1.000 teilbar sein. Die Emission endet zum 30. Juni 2008.
Links
- Umweltfinanz-Spezial Venture-Capital-Investment im Umwelttechnologiebereich
- Interview mit Götz Hoyer, Geschäftsführer FHP